Home Kiến Thức Kinh Tế Học MSCI Emerging Markets Index là gì?

MSCI Emerging Markets Index là gì?

0

Chỉ số các thị trường mới nổi MSCI là gì?

Chỉ số Thị trường Mới nổi MSCI là một lựa chọn các cổ phiếu được thiết kế để theo dõi hoạt động tài chính của các công ty chủ chốt ở các quốc gia đang phát triển nhanh. Đây là một trong số các chỉ số được tạo ra bởi MSCI Inc., trước đây là Morgan Stanley Capital International.

Các nhà đầu tư Hoa Kỳ muốn mua vào cổ phiếu toàn cầu có thể mua cổ phiếu của một quỹ giao dịch hối đoái (ETF) phản ánh chỉ số. Ngoài ra còn có nhiều ETF và quỹ tương hỗ sử dụng Chỉ số thị trường mới nổi MSCI làm tiêu chuẩn cho hiệu suất của chính họ.

  • Chỉ số các thị trường mới nổi MSCI được sử dụng để đo lường hiệu quả tài chính của các công ty ở các nền kinh tế đang phát triển nhanh trên thế giới.
  • Chỉ số này theo dõi các cổ phiếu vốn hóa trung bình và vốn hóa lớn tại 25 quốc gia.
  • Các cổ phần hàng đầu của nó hiện tập trung vào các công ty châu Á và Ấn Độ trong các lĩnh vực công nghệ thông tin, tài chính và tiêu dùng.
  • Các nhà đầu tư có thể đầu tư vào chỉ số thông qua một quỹ ETF phản ánh nó hoặc một quỹ sử dụng nó làm điểm chuẩn.
  • Tất cả các quỹ thị trường mới nổi đều được coi là các khoản đầu tư dài hạn, rủi ro cao, với tiềm năng lãi và lỗ vượt trội.

Hiểu về Chỉ số các thị trường mới nổi MSCI

Chỉ số các thị trường mới nổi MSCI phản ánh hoạt động của các công ty vốn hóa lớn và vốn hóa trung bình ở 25 quốc gia. Tất cả đều được xác định là thị trường mới nổi. Đó là, các nền kinh tế của họ hoặc một số lĩnh vực của nền kinh tế của họ được coi là đang nhanh chóng mở rộng và tương tác mạnh mẽ với các thị trường toàn cầu.

Chỉ số các thị trường mới nổi MSCI hiện bao gồm cổ phiếu của các công ty có trụ sở tại Brazil, Chile, Trung Quốc, Colombia, Cộng hòa Séc, Ai Cập, Hy Lạp, Hungary, Ấn Độ, Indonesia, Hàn Quốc, Kuwait, Malaysia, Mexico, Peru, Philippines, Ba Lan, Qatar, Nga, Ả Rập Xê Út, Nam Phi, Đài Loan, Thái Lan, Thổ Nhĩ Kỳ và Các Tiểu vương quốc Ả Rập Thống nhất.

Chỉ số này được tạo ra vào năm 1988. Vào thời điểm đó, các công ty ở 10 quốc gia chỉ có đại diện. Ngày nay, chỉ số này được sử dụng rộng rãi để đo lường hoạt động kinh tế của các công ty thị trường mới nổi. Nó cũng được sử dụng bởi các quỹ ETF của thị trường mới nổi và các quỹ tương hỗ như một tiêu chuẩn để đo lường hiệu quả hoạt động của chính họ.

MSCI có một số chỉ số theo dõi chứng khoán toàn cầu, bao gồm MSCI World Index, theo dõi cổ phiếu của các quốc gia phát triển và MSCI All-Country World Index, theo dõi nhiều lựa chọn cổ phiếu ở cả các quốc gia phát triển và mới nổi.

Hiệu suất chỉ số các thị trường mới nổi MSCI

Tính đến tháng 12 năm 2021, Chỉ số các thị trường mới nổi MSC ghi nhận lợi nhuận ròng trong một năm là -2,54%, lợi nhuận hàng năm 5 năm là 9,87% và lợi nhuận hàng năm 10 năm là 5,49%. Kể từ khi thành lập vào ngày 29 tháng 12 năm 2000, nó đã trả lại 8,97% hàng năm.

Ngược lại, Chỉ số Thế giới MSCI quay trở lại 21,82% trong một năm, 15,03% cho giai đoạn 5 năm và 12,70% cho giai đoạn 10 năm. Kể từ ngày 29 tháng 12 năm 2000, nó đã trả lại 6,72% hàng năm.

Chỉ số MSCI ACWI đã quay trở lại 18,54% trong năm qua, 14,40% trong giai đoạn 5 năm và 11,85% trong 10 năm. Lợi nhuận của nó kể từ ngày 29 tháng 12 năm 2000, là 6,68%.

Đầu tư vào Chỉ số các thị trường mới nổi MSCI

Bản thân Chỉ số Thị trường Mới nổi MSCI không phải là một quỹ. Tuy nhiên, các nhà đầu tư có thể mua cổ phiếu trong các quỹ trao đổi hoặc quỹ tương hỗ mua các cổ phiếu được liệt kê trong chỉ số.

Ví dụ: iShares MSCI Emerging Markets Index ETF (EEM) đầu tư ít nhất 80% tài sản của mình vào cổ phiếu và các biên lai lưu ký của Mỹ có trong chỉ số. Có một số quỹ ETF khác phản ánh Chỉ số thị trường mới nổi MSCI, nhưng quỹ iShares cho đến nay là quỹ lớn nhất.

Cũng có những quỹ không phản ánh Chỉ số thị trường mới nổi MSCI nhưng sử dụng nó làm tiêu chuẩn để đo lường hiệu suất của chính họ. Chúng bao gồm Avantis Thị trường mới nổi ETF (AVEM), Sáng tạo MSCI Thị trường mới nổi Power Buffer ETF Tháng 1 (EJAN) và Sáng tạo MSCI Thị trường mới nổi ETF Power Buffer Series Tháng 7 (EJUL).

Có nhiều sự lựa chọn khác về quỹ ETF thị trường mới nổi và quỹ tương hỗ thị trường mới nổi theo dõi các chỉ số khác, chẳng hạn như Chỉ số thị trường mới nổi FTSI. Chúng bao gồm các quỹ tương hỗ được quản lý không phản ánh một chỉ số nhưng thực hiện việc chọn cổ phiếu của riêng họ.

Thị trường mới nổi được coi là một khoản đầu tư rủi ro, do rủi ro chính trị và biến động tỷ giá hối đoái. Các nhà đầu tư chuyển sang các thị trường mới nổi nên kỳ vọng lợi nhuận không ổn định. Lợi nhuận tiềm năng là đáng kể, và tổn thất tiềm năng cũng vậy.

Chúng có thể được sử dụng để thêm một số sự đa dạng vào danh mục đầu tư nặng về tài sản của Hoa Kỳ.

Thành phần chỉ số các thị trường mới nổi MSCI

Tính đến tháng 12 năm 2021, chỉ số phản ánh hiệu suất của 1.420 thành viên trên 25 quốc gia. Top 10 là:

  • Taiwan Semiconductor Mfg (Đài Loan)
  • Tencent Holdings (Trung Quốc)
  • Samsung Electronics (Hàn Quốc)
  • Alibaba Group Holding (Trung Quốc)
  • Meituan B (Trung Quốc)
  • Reliance Industries (Ấn Độ)
  • Infosys (Ấn Độ)
  • Xây dựng Trung Quốc BK H (Trung Quốc)
  • Mediatek Inc (Đài Loan)
  • JD.Com HK (Trung Quốc)

Nhìn chung, chỉ số này tập trung nhiều vào các công ty Trung Quốc, với 32,41% trong cơ cấu thành phần, tiếp theo là Đài Loan với 16,09%, và Hàn Quốc và Ấn Độ với hơn 12% mỗi công ty.

Xét về cơ cấu ngành, công nghệ thông tin, tài chính và sự tùy ý của người tiêu dùng đã chiếm ưu thế.

Ưu điểm

  • Cung cấp một điểm chuẩn dễ theo dõi cho đầu tư tăng trưởng toàn cầu

  • Cung cấp một cuộc khảo sát rộng rãi về hiệu suất ở các nền kinh tế đang phát triển trên toàn thế giới

  • Tập trung vào các công ty có vốn hóa trung bình và lớn tương đối thận trọng

Nhược điểm

  • Không đa dạng như các chỉ số toàn cầu khác

  • Định hướng về các chân trời đầu tư rất dài hạn: lợi nhuận ngắn hạn và trung hạn thường trễ

  • Vốn dĩ có quy mô rủi ro cao, do tập trung vào các thị trường mới nổi

Câu hỏi thường gặp về chỉ số thị trường mới nổi MSCI

Dưới đây là câu trả lời cho một số câu hỏi thường gặp về Chỉ số các thị trường mới nổi MSCI.

Chỉ số thị trường mới nổi MSCI là gì?

Giống như Chỉ số Trung bình Công nghiệp Dow Jones, Chỉ số Thị trường Mới nổi MSCI là một lựa chọn các cổ phiếu. Mỗi công ty được coi là một kết nối liên kết trong lĩnh vực của nó. Nói chung, hiệu suất của họ từ ngày này qua ngày khác cho thấy hướng đi chung của thị trường.

Trong trường hợp của Chỉ số các thị trường mới nổi MSCI, các cổ phiếu được chọn làm đại diện cho hiệu quả hoạt động của các công ty tại các thị trường đang phát triển tăng trưởng nhanh.

Quốc gia nào nằm trong Chỉ số các thị trường mới nổi MSCI?

Các quốc gia và cổ phiếu trong chỉ số thay đổi theo thời gian. Tính đến cuối năm 2021, họ bao gồm Brazil, Chile, Trung Quốc, Colombia, Cộng hòa Séc, Ai Cập, Hy Lạp, Hungary, Ấn Độ, Indonesia, Hàn Quốc, Kuwait, Malaysia, Mexico, Peru, Philippines, Ba Lan, Qatar, Nga, Ả Rập Saudi , Nam Phi, Đài Loan, Thái Lan, Thổ Nhĩ Kỳ và Các Tiểu vương quốc Ả Rập Thống nhất.

Chỉ số được tái cân bằng hai lần một năm. Tại thời điểm đó, tỷ trọng của bất kỳ cổ phiếu nào trong số 1.400 cổ phiếu được chỉ số theo dõi có thể tăng hoặc giảm hoặc có thể giảm hoàn toàn.

Điều gì tạo nên Chỉ số Thị trường Thế giới MSCI?

Chỉ số MSCI World Marks theo dõi hoạt động của các cổ phiếu vốn hóa lớn và trung bình tại 23 quốc gia phát triển ở Bắc Mỹ, Tây Âu và khu vực Châu Á – Thái Bình Dương.

Ít hơn 12% chỉ số này bao gồm các cổ phiếu ở các quốc gia thị trường mới nổi, Hơn một nửa chỉ số này được tạo thành từ các công ty Hoa Kỳ.

MSCI có thuộc sở hữu của Morgan Stanley không?

MSCI là viết tắt của công ty nghiên cứu đầu tư Morgan Stanley Capital International, nay là MSCI Inc., là công ty đại chúng độc lập hoàn toàn kể từ năm 2009. Có hơn 200.000 chỉ số MSCI được sử dụng để theo dõi tình hình hoạt động của các ngành, lĩnh vực. và các khu vực.

Các chỉ số này được sử dụng bởi các nhà đầu tư tổ chức, những người chọn cổ phiếu, các nhà quản lý quỹ đầu cơ và giới truyền thông như những người báo trước về hiệu suất của từng phần của nền kinh tế mà mỗi người theo dõi.

Các chỉ số cũng được sử dụng làm cơ sở cho các quỹ ETF, vốn đầu tư vào các cổ phiếu được liệt kê trong chỉ số, tỷ lệ thuận với tỷ trọng của chúng trong chỉ số. Các ETF khác không phản ánh một chỉ số nhưng sử dụng nó làm tiêu chuẩn để đo lường hiệu suất của chính họ.

MSCI không mua các cổ phiếu mà nó lập chỉ mục. Nó kiếm tiền từ việc cấp phép các chỉ số cho các công ty tài chính tạo ra các quỹ ETF phản ánh chúng.

Nguồn tham khảo: investmentopedia